Managementul Companiei Allianz Tiriac Asigurari S.a

Cuprins :

İntroducere

Cap I : Piața asigurărilor

Conceputul de asigurare

Clasificarea si funcțiile asigurării

Piața românească a asigurărilor

Cap II : Managementul în asigurări și eficiența economică

Constituirea, supravegherea și structura organizatorică a companiilor de asigurări

Particularități ale managementului în asigurări

Conceptul de eficiență în activitatea de asigurări

Cap III : Studiu de caz : ALLİANZ – ȚİRİAC ASIGURĂRİ S.A.

Managementul companiei

Prezentarea companiei : înfiintare, structura organizatorică, organigrama

Portofoliul companiei : tipuri de polițe, clienți

Analiza economico – financiară a companiei : rezultate financiare, bilanț, cont profit și pierdere.

Cap IV : Anexe

Cap V : Bibliografie

~ INTRODUCERE ~

Indiferent de cât de mult a evoluat umanitatea, un lucru este foarte clar: nu putem controla tot ceea ce se întampla în jurul nostru, exemplul cel mai bun fiind poate natura. Mass-media prezintă foarte des catastrofele natuarale care lovesc diverse regiuni.

Dar natura nu este singura care ne afectează și ne provoacă pagube. Accidente se întampla la tot pasul, iar jaful, furturile, tâlhăriile, toate țin de natura umană. Riscurile acestea vor exista întotdeauna. Dar mai sunt și altele, în legatură cu sănătatea, cu activitatea profesională, și, în cazul firmelor, riscuri privind mărfurile sau activele companiiei. De aceea este foarte bine să încercam să transferăm riscurile asupra altcuiva.

Acestea sunt motivele pentru care au apărut serviciile sau, mai bine zis, produsele de asigurare. Acestea sunt oferite de companii specializate care preiau diferite riscuri în schimbul unei sume de bani. Astfel, plata unei sume îl pune pe asigurat la adapost de problemele cauzate de accidente, fie ele auto sau de alată natură, îi poate salva firma de la probleme financiare care ar putea duce la faliment etc.

În elaborarea acestei lucrări, s-aU urmărit urmatoarele obiective: să se sublinieze necesitatea și oportunitatea dezvoltării și consolidării acestei importante ramuri a economiei naționale; să se scoată în evidență faptul că societățile de asigurări și de reasigurări, alături de banci, constituie instituții indispensabile economiei de piață, însa pentru buna lor funcționare, activitatea acestora trebuie sa fie bine supravegheată, încurajată și îndrumată de autoritățile publice care au aceasta îndatorire.

Informațiile cuprinse în lucrare, îmbogățite și actualizate, arată cât de variate sunt pericolele care amenință integritatea bunurilor și a viețile oamenilor și că evenimentele generatoare de pagube au caracter aleator și se produc pe tot Globul, iar daunele determinate de calamitățile naturale și de cele tehnice sunt în continuă creștere.

Această lucrare, prin tematica pe care o abordează, prin conținutul său științific, nu se adresează numai unei anumite categorii de personae ci acelora care doresc să se informeze despre acest domeniu, lucrarea reprezentând de asltfel o sursa importantă de îmbogățire și de actualizare a cunoștințelor.

Cap. I : PİAȚA ASİGURĂRİLOR

1.Conceptul de asigurare               

Existența și dezvoltarea societății omenești, viața oamenilor in general, a fost și este amenințată încă, de cele mai imprevizibile fenomene pe care le comportă natura și activitatea complexa pe care aceștia o comportă.

În acest fel între oameni și natură are loc o relație, o legatură permanentă , se constituie anumite raporturi de intercondiționare. În realizarea acestor relații, omul este nevoit să-și adapteze activitatea la natura înconjurătoare.

Progresele remarcabile înregistrate de știință și tehnică, au condus în timp la ușurarea muncii, la creșterea productivității, la dezvoltarea economică, socială și la sporirea continuă a producției. În anumite împrejurări dezvoltarea științei și tehnicii poate provoca accidente care să avarieze sau să distrugă complet anumite mijloace de producție si bunuri de consum ori să afecteze capacitatea de muncă și chiar viața oamenilor.

Anumiți factori sociali economici pot provoca fenomene cu efecte negative asupra desfaăurării activității economice : crizele economice , șomajul, inflația, conjunctura economică nefavorabilă ș.a. Rezultă de aici, ca unele fenomene sunt independente de voința oamenilor- caracter obiectiv iar altele sunt legate de condiția omului- caracter subiectiv.

Astfel cunoașterea împrejurărilor în care se pot produce diverse fenomene ce perturbă desfășurarea normală a activității economice și provoacă pagube, permite omului să ia măsuri pentru a evita apariția unor astfel de fenomene, a limita acțiunea lor distructivă sau a se apăra de efectele negative ale acesteia.

Asigurările s-au născut din nevoia de protejare a bunurilor omului împotriva forțelor distructive ale naturii, în situațiile pierderii sau reducerii capacitătii de munca ca urmare a accidentelor, bolilor, atingerii unei anumite limite de vârstă.

Definind conceptul de asigurare , se poate spune că acesta reprezintă o operațiune economico-financiară prin care o parte ( companie de asigurări – asigurător ) despăgubește în cazul producerii unui nefast, o alta parte ( asigurat ), în schimbul unei sume de bani, întelegerea dintre cele douăa părți realizându-se pe baza unui contract de asigurare.

Asigurarea reprezintă , în general, o protecție financiară pentru pierderile suferite de oameni ( persoane fizice ) sau companii ( persoane juridice ) datorate unor diverse riscuri. Astfel, prin asigurare, se transferă daunele sș riscurile unei persoane, către o companie de asigurări. Întrucât asigurarea compensează financiar efectele unui eveniment nedorit, fondurile necesare compensării financiare a asiguratului, sunt create de către asigurător ( companie de asigurari ) din primele pe care le plătesc persoanele fizice sau juridice care au încheiat asigurări la acea companie.

Asiguratul prin despăgubirile primite este repus în situația financiară pe care a avut-o înainte de producerea unui eveniment asigurat. Acest lucru exprimă scopul principal al unei asigurări, compensarea pierderilor suferite si nu obținerea unui profit.

O caracteristică importantă a asigurării, constă în faptul că aceasta are la bază principiul mutualității ( cel mai important principiu în asigurări ). Potrivit acestui principiu, fiecare asigurat contribuie cu o anumită sumă la creearea unui fond de asigurare, din care sunt acoperite diferite daune.

Practica internațională a asigurărilor clasifică generic unele dintre evenimentele care provoacă pagube materiale și,sau afectează viața și integritatea corporală a oamenilor, în “catastrofe naturale” și “catastrofe tehnice” . Mărimea pagubelor provocate de catastrofele naturale depinde de puterea de distrugere a forțelor naturii, acțiunea factorului uman, masuri de prevenire a catastrofelor și a elementelor aleatorii.

În categoria catastrofelor naturale se impun: inundațiile, furtunile, seizmele, seceta și incendiile provocate de temperaturile caniculare, frigul și înghețul, altele.

ÎIn categoria catastrofelor tehnice sunt incluse sinistrele care au legatura nemijlocită cu activitatea omului.Vorbim de incendii și explozii, accidente de aviație, accidente maritime, lacustre si fluviale, accidente rutiere si feroviare, accidente produse în mine și cariere, prăbușiri de clădiri și lucrări de arta, ș.a.

Catastrofele naturale și cele tehnice diferă de la un an la altul și de la o regiune la alta ca număr, daune produse și persoane afectate.

Riscul apare ca un eveniment posibil și nedorit, previzibil sau imprevizibil, care produce anumite pierderi de natură materială sau morală. Riscul mai poate fi înțeles și ca probabilitatea producerii unui fenomen împotriva căruia se realizează o asigurare.

Unul dintre cele mai importante aspecte care trebuie evidențiat, pentru o bună înțelegere a mecanismului asigurării cu privire la risc, este reprezentat de managementul riscului. Conceptul de management al riscului constă atât în prevenire și identificare cât și de evaluare și cuantificare al acestora.

Formele de protecție ale oamenilor împotriva fenomenelor aleatorii, generatoare de pagube sunt:

1.Evitarea sau prevenirea riscului – constă în luarea de măsuri capabile sa facă imposibilă producerea unui risc și luarea unor măsuri cu caracter anticipativ, capabile să împiedice transformarea unor fenomene din posibilitate în realitate. Prevenirea riscurilor se realizează prin măsuri având caracter “activ” sau “pasiv”, după caz. Măsurile cu caracter activ reduc probabilitatea produceri fenomenelor, iar cele cu caracter pasiv atenuează forța de distrugere a acestora.

2.Limitarea pagubelor provocate de riscurile produse. Este necesar ca in timpul sau imediat după survenirea riscului, însa ca înainte ca acesta să fi luat sfârșit, persoanele interesate să ia măsuri capabile să reducă la minimum efectele dezastruose ale acestuia.

Exemple :

– măsuri imediate de stingere a incendiilor și oprirea extinderii riscurilor.

– lichidarea focarelor de infecție, sacrificarea animalelor nevindecate.

– săparea de șanțuri pentru scurgerea rapidă a apei.

3.Crearea de rezerve în vederea acoperirii, pe seama resurselor proprii, a eventualelor pagube presupune constituirea unui fond de rezervă, pe care să-l folosească pentru acoperirea pagubelor provocate de calamități sau de accidente.

4.Trecerea riscului asupra altei persoane. Persoanele fizice și juridice amenințate de un risc oarecare care consimte să plătească o sumă de bani unei alte persoane, iar aceasta se angajează să suporte paguba provocată de riscul respectiv. Aplicarea uneia sau alteia dintre posibilitațile prezentate mai sus depinde de condițiile concrete ale persoanei fizice sau juridice interesate.

2.Clasificarea și funcțiile asigurării
 

2.1 Clasificarea asiguăarilor

Pentru a se evidenția cât mai concret formele de asigurare, au fost realizate anumite criterii de clasificare a acestora. ( vezi Anexa Nr.1) 

După domeniul la care se referă avem asigurările de bunuri, asigurările de persone și asigurările de răspundere civilă.

Asigurările de bunuri au ca obiect valorile materiale aparținând persoanelor fizice sau juridice, care pot fi supuse acțiunii unor fenomene naturale sau accidentelor. De exemplu avem : mijloacele de producție, culturile agricole și rodul lor, animalele domestice, autovehiculele, bunurile casnice etc.

Asigurările de personae au ca obiect înăși persoana fizică, ele oferă protecția economică în cazul producerii decesului, invalidității asiguratului sau alte evenimente neprevăzute în viața asiguratului sau beneficiarului asigurării.

Pe baza asigurării de raspundere civilă asigurătorul își asumă obligația de a plăti despăgubirea pentru prejudiciul produs unei terțe părți. Tipuri de asigurări de răspundere civilă: asigurări de viață, asigurări de autovehicule, asigurări maritime si de transport, asigurări de aviație, asigurări de incendiu etc.

Din punct de vedere juridic avem asigurări obligatorii ( prin efectul legii ) și asigurări facultative ( contractuale ).

Asigurarea obligatorie nu presupune acordul de voință al părților, raporturile dintre asigurat si asigurător, drepturile si obligațiile acestora fiind stabilite de lege. În prezent în România sunt asigurați obligatoriu posesorii de autovehicule ( persoane fizice si juridice ) pentru cazurile de răspundere civilă, pentru pagubele și vătămările corporale produse prin accidente de autovehicule pe teritoriul tăriișsiîin Uniunea Europeană.

Asigurările facultative iau naștere prin acordul de voință al celor două părți, asigurat si asigurător. Prin acest contract, asiguratul se obligă să accepte asigurarea facultativă propusa de asigurător, acesta având obligația de a declara în scris toate datele necesare identificarii bunului respectiv, împrejurările de asigurare și natura risclui, să fie de accord cu plata primelor de asigurare stabilite de asigurător și să respecte obligațiile ce decurg din contract pege. În prezent în România sunt asigurați obligatoriu posesorii de autovehicule ( persoane fizice si juridice ) pentru cazurile de răspundere civilă, pentru pagubele și vătămările corporale produse prin accidente de autovehicule pe teritoriul tăriișsiîin Uniunea Europeană.

Asigurările facultative iau naștere prin acordul de voință al celor două părți, asigurat si asigurător. Prin acest contract, asiguratul se obligă să accepte asigurarea facultativă propusa de asigurător, acesta având obligația de a declara în scris toate datele necesare identificarii bunului respectiv, împrejurările de asigurare și natura risclui, să fie de accord cu plata primelor de asigurare stabilite de asigurător și să respecte obligațiile ce decurg din contract pe întreaga valabilitate a poliței de asigurare.

Asigurarea facultativă prezintă avantajul că e mai flexibilă decât asigurarea obligatorie în ceea ce privește stabilirea sumelor de asigurare.

După aria de risc acoperită avem : asigurări împotriva incendiului, trăsnetului, exploziei, mișcărilor seismice etc. în cazul clădirilor, construcțiilor, mijloacelor de transport ; asigurări contra grindinei, furtunii, uraganului, ploilor torențiale, prăbușirilor de teren etc., de regulă pentru asigurarea culturilor și roadelor acestora ; asigurări contra avariilor și altor riscuri specifice la care sunt supuse mijloacele de transport și încărcătura acestora în timpul mersului și staționării ; asigurări ale unor evenimente ce apar în viața oamenilor, ca de exemplu deces, boli, accidente etc , care pot duce la incapacitate temporară sau permanentă de muncă etc.

În funcție de relația asigurat – asigurător avem asigurări directe si asigurări indirecte. În cazul asigurărilor directe, raporturile dintre cele două părți, asigurat, persoană fizică sau juridică, și asigurător, persoană juridică, este stabilit prin lege sau prin contract. In cazul asigurărilor indirecte, denumite și reasigurări, părțile contractului au ambele calitatea de persoane juridice, în care o parte are calitatea de reasigurat ( cedent ) iar cealalta de reasigurător. Reasigurarea are la bază contractul de asigurare prin care reasiguratul cedează unui reasigurător o parte din răspunderile sale pe care și le-a asumat în contractul de asigurare și o parte din primele de asigurare încasate.

2.2 Funcțiile asigurării

Prin funcțiile sale, asigurările urmăresc direcțiile și modalitățile sale de acțiune precum și rolul pe care acestea îl constituie.Astfel se evidențiază următoarele funcții ale asigurărilor

– funcția de acoperire a pagubelor;

– funcția de prevenire a pagubelori

– funcția financiară.

Funcția de acoperire ( compensare ) a pagubelor – considerată funcția de bază atât pentru asigurați cât și pentru economia țării. Conform acsteia, asigurarea are rolul de a contribui la refacerea bunurilor care au fost distruse sau doar avariate și la recuperarea unor prejudicii de către asigurați. Pentru asigurați, asigurarea oferaă o anumită siguranță în ceea ce privește protejarea bunurilor sale dar nu în ultimul rând a vieții sale care nu trebuie nicidecum ignorată.

Funcția de prevenire a producerii pagubelor – exercitarea acestei funcții se realizează prin: prudență în stabilirea condițiilor de asigurare; coparticiparea asiguratului la suportarea pagubei, alături de compania de asigurare; excluderea de la dezdăunare a pagubelor produse din culpa asiguraților; luarea tuturor măsurilor pentru realizarea principiului, legiferat de altfel, conform căruia asigurarea nu trebuie să constituie sursă de îmbogățire pentru asigurați.

Funcția financiară a asigurării este apreciată ca fiind una din pârghiile sistemului financiar, și este determinată de faptul că nu toate polițele de asigurare au ca rezultat producerea riscurilor.

Încasarea primelor de asigurare are loc pe parcursul exercițiului financiar, cu scadențe la începutul anului de referință. Plățile ca despăgubiri și sume asigurate cuvenite se fac treptat, pe măsura apariției și argumentării lor, pe tot parcursul anului. Diferența dintre încasări și plăți, pe parcursul perioadei de referință, poate fi utilizată ca resursă generală de creditare în economie, fiind constituită în depozite sau disponibilități curente la bănci. În contextul economiei de piață societățile de asigurare pot acorda credite pe termen scurt sau pot efectua diverse operațiuni pe seama resurselor imobilizate.

Funcția financiară se manifestă și în contextul raporturilor financiare dintre companiile de asigurare si stat, prin intermediul unor pârghii fiscale (obligația de plată a impozitului pe profit și a altor taxe cu caracter fiscal).

Ca intermediar financiar companiile de asigurare mijlocesc valorificarea sumelor plătite de asigurați , ca prime de asigurare, până la atingerea scadenței exigibilității ca indemnizații ori despăgubiri, prin utilizarea lor în economie, ca resurse păstrate la bănci.

3.Piața românească a asigurărilor

O piață a asigurărilor cu o bună funcționare joacă un rol important în dezvoltarea economică a unei tări. În zilele noastre, asigurările nu sunt doar o carcateristică a creșterii economice, ci și un caracter de necesitate.

În cele ce urmeaza vom face o analiză a pieței asigurărilor din România , datele având ca sursă informațiile făcute publice de către reprezentanții Comisiei de Supraveghere a Asigurărilor, respectiv informații publicate în presa de specialitate.

În ultimii ani, ponderea firmelor cu capital majoritar străin pe piața românească a crescut foarte mult. Companiile cu capital majoritar străin dețin 80 % din piața asigurărilor de viață și aproape că monopolizează clasamentele cu primii 10 asigurători din România ( 8 companii ).

Beneficiind de solidaritatea conferită de apartenența lor la unele din cele mai mari grupuri financiare din lume ( Allianz, AIG, ING, GENERALI. Lukoil, Mercur Versicherung, TBI Holding, Wiener Stadische etc. ), aceste companii au acționat ca un catalizator in procesul de transformare înregistrat pe piața românească a asigurărilor în ultimii ani prin :

Infuzie de capital;

Transfer de know-how;

Implicare in investiții pe piețele financiare din România ( titluri de stat, obligațiuni, piața de capital).

Activitatea din domeniul asigurărilor de bunuri, persoane și răspundere civilă, desfășurată în țara noastră se întinde pe o perioadă de peste 120 de ani. O primă etapă a început în anul 1871, când s-a înființat prima societate de asigurări și s-a încheiat în anul 1948, când a fost introdus sistemul economic planificat. Dezvoltarea asigurărilor în această etapă s-a făcut în condițiile specifice economiei de piață, atingând performanțele cele mai înalte în perioada interbelică.

Perioada celei de-a doua jumătăți a sec. al XIX-lea, până la începutul primului război mondial, a fost epoca de proliferare a societății autohtone de asigurări pe teritoriul țării noastre. Dintre cele mai reprezentative enumeră: Transilvania (1866), Dacia (1871), România (1873), Naționala (1882), Generala (1887), Agricola (1906), Unirea (1908), Prima Ardeleană (1911).

În perioada interbelică, s-au dezvoltat în țara noastră și activități în ramura asigurărilor de viață. Gradul de cuprindere al populației în asigurările de viață a fost totuși scăzut, majoritatea asigurătorilor orietându-și eforturile asupra categoriilor sociale avute, care putea să contracteze sume mai mari. În asigurarile de viață, numărul asiguraților nu a depășit niciodată 1% din populația muncitoare, clientela era recrutată în mare parte din rândurile burgheziei. Forma cea mai răspândită era asigurarea mixtă, cu plata sumelor asigurate la termen de expirare a asigurării sau mai înainte, în cazul decesului asiguratului

Ceea ce caracterizează perioada după primul Război Mondial este o pătrundere masivă a capitalului strain în activitatea de asigurare din România. În preajma celui de-al doilea Război Mondial, 11 din cele 21 de societăți de asigurări existente în România erau sub controlul direct al marilor monopoluri străine, profiturile realizate fiind în cea mai mare parte expatriate.

Valoarea primelor brute subscrise în anul 2006 la nivelul pieței asigurărilor a fost de 1,62 mld. EUR, adica 5,72 mld. RON raportat la cursul mediu de 3,52 RON/EUR. Piața asigurărilor s-a majorat cu aproape 34% în moneda națională, creșterea reală în RON ridicandu-se la 23,6%. În valoare absolută, companiile de asigurări au subscris cu peste 405 mil. EUR mai mult decat în anul 2005.

Primele 10 companii din piață au subscris, în anul precedent, prime brute care au totalizat 1,31 mld. EUR, adică 80,79% din piața asigurărilor în perioada analizată. Deși 6 companii dintre primele 10 au pierdut din cota de piața, gradul de concentrare a crescut cu 0,38 puncte procentuale față de valoarea de 80,41 consemnată în anul 2005. Patru dintre primele 10 companii și-au sporit cota de piață în 2006 și au contribuit la menținerea gradului de concentrare la o valoare apropiată de 81%: Generali +2,3 ( puncte procentuale adăugate la cota de piață deținută în 2005 ), Astra +1,46, BT Asigurari +1,34, și BCR Asigurari, care deși a renunțat la asigurările de viață, și-a majorat cota de piață cu 0,68 puncte procentuale față de 2005.

Allianz – Țiriac este, în continuare, lider cu o cota de 19,49% din piața asigurărilor. De altfel, Allianz – Țiriac este prima companie din piața locală care a depășit pragul de 1 mld. RON. Compania a subscris în 2006 aproape 1,12 mld. RON ( 317 mil. EUR ) în creștere reală, în moneda națională, cu 22,72% față de rezultatele consemnate în anul 2005. Creșterea nominală în EUR a fost de 32,31%. Asigurătorul a realizat cea mai importantă creștere în valoare absolută, adăugând peste 77 mil. EUR la rezultatele consemnate în 2005.

Și Asirom își menține poziția pe care o ocupă în clasament la finele anului 2005. Dintre companiile din Top 10 însa, ocupanta locului doi a pierdut in 2006 cel mai mult din cota de piața ( 2,49 puncte procentuale ) pe fondul unei scăderi în termeni reali în moneda națională de -0,14%. Valoarea primelor brute subscrise în 2006 de Asirom din asigurări generale și asigurări de viață a depășit 170 mil. EUR.

Omniasig a subscris, în anul 2006, prime brute care au însumat 152,10 mil. EUR (536,07 mil. RON ) în creștere nominală în moneda europeană cu 30,72%. Omniasig încheie podiumul pieței asigurărilor cu o cota de 9,36% din piața asigurărilor.

Asiban a reușit, în perioada analizată, o majorare nominală în euro de aproape 30,47% până la valoarea de 123,94 mil. EUR ( 436,81 mil. RON ). Această evoluție a permis companiei să câștige un loc în clasament până pe poziția a 4-a, devansând ING Asigurări de Viață.

ING Asigurări de Viață ocupă poziția a cincea în clasament, cu prime brute care au totalizat în perioada analizată aproape 123,66 mil. EUR ( 435,85 mil. RON ).
Compania este, pentru perioada analizată, lider pe segmentul asigurărilor de viață, din care deține 37,94%.

BCR Asigurări a crescut cu aproape 14 procente peste medie, câștigând 0,68 puncte procentuale în cota de piață, și își menține poziția în clasament. În anul 2006, compania a subscris prime brute a caror valoare a depășit 120 mil. EUR ( 424 mil. RON).

Astra – Uniqa a subscris, în 2006, peste 86 mil. EUR ( 304,27 mil. RON). Astra – Uniqa a reușit urcarea cu două poziții în clasament până pe locul șapte.

Potrivit estimărilor, Generali este compania care a câștigat cel mai mult în cota de piață în anul 2006. Compania a subscris peste 85 mil. EUR și a consemnat cea mai mare creștere în valoare relativă ( 136,97% ) dintre primele 10 companii din piață.

Unita a subscris 73,55 mil. EUR ( 259,22 mil. RON ) în perioada analizată și a crescut cu puțin peste 6% fată de rezultatele consemnate la finele anului 2005. La finele
anului trecut compania se situ ape locul 9 în topul subscrierilor și deținea o cotă de piață de 4,5%.

BT Asigurări a reușit o creștere nominală în moneda europeană cu peste 109% mai mult decât valoarea primelor brute subscrise consemnată la finele anului 2005. În 2006, BT Asigurări a subscris aproape 60 mil. EUR ( 211 mil. RON ). BT Asigurări deținea, la finele anului precedent, 3,7% din totalul subscrierilor realizate și este a zecea companie din piață.

Cap. II: MANAGEMENTUL ÎN ASİGURĂRİ Șİ EFİCİENȚA ECONOMİCĂ

Constituirea, supravegherea și structura organizatorică a companiilor de asigurări

Activitatea de asigurare se realizează prin intermediul unor companii de asigurare, a unor companii de asigurare – reasigurare și a unor compani de reasigurare. De asemenea activitatea de asigurare se mai poate desfășura și prin agenții de intermediere care negociază și încheie contracte de asigurare și reasigurare sau mixte, ori prestează alte servicii pentru acestea.

Ca o preocupare pentru ca pe piața de asigurări și reasigurări să apară numai companii viabile, cu o situație financiară bună, este faptul companiile din domeniul asigurărilor se constituie cu avizul prealabil al Comisiei de Supraveghere a activității de asigurare și reasigurare din cadrul Ministerului Finanțelor, aviz ce este condiționat de prezentarea următoarelor documente: memoriu de fundamentare, proiectul de contract de societate și de statut, declarația cu privire la capitalul subscris și vărsat și precizări privind structura acestuia.

Atunci când o companie de asigurări își stabilește obiectivul de activitate trebuie să cunoască în detaliu caracteristicile domeniului în care vrea să acționeze și suportul financiar necesar. Obiectul de activitate poate fi: asigurări de persoane ( altele decât cele de viață ), asigurări de viață, asigurări maritime și de transport, asigurări auto, asigurări de aviație, asigurări de incendiu, asiguăari agricole, asigurări de credite și garanții etc.

Toate aceste asigurări, mai puțin cele de viață, pot fi considerate asigurări de risc și asigurări prin care se realizează concomitent o masură de prevedere și una de economisire pe termen lung ( asigurari de viata ).

Asigurările de risc relevă faptul că asigurătorul are obligația de plată doar atunci când evenimetul se produce pe parcursul perioadei de valabilitate a asigurării iar în cazul asigurărilor de viață, obligația de plată a asigurătorului, intervine atât în cazul producerii evenimentului asigurat pe parcursul perioadei de asigurare dar și la expirarea acesteia.

Este important ca aceste companii de asigurări să evidențieze separat fondurile aferente asigurărilor de risc și de viață, precum și să separe rezultatele financiare privind asigurările de viață.

Anual, companiile de asigurări își pot asuma răspunderi ce nu depășesc un anumit nivel; astfel, aceste răspunderi nu trebuie să depășească un plafon echivalent cu până la de 5 ori suma capitalului vărsat și a rezervelor de capital.

De asemenea, companiile de asigurări trebuie să-și constituie anumite rezerve de prime si daune. Companiile de asigurări care au ca obiect de activitate asigurări de viață, pe baza calculeleor actuariale, își constituie rezerve de prime administrate distinct. Volumul rezervele de daune nu poate fi mai mic decXt 40% din diferenTa dintre primele Incasate Si daunele plătite la portofoliul de asigurări și reasigurări cu valabilitate în anul respectiv.

Pentru supravegherea aplicării corecte a dispozițiilor legale cu privire la activitatea de asigurare si reasigurare a fost creată Comisia de Supraveghere a Activității de Asigurare și Reasigurare conform Legii 32/10.04.2000 – privind societățile de asigurare și supraveghere a asigurărilor. Aceasta comisie se găsește în structura organizatotiă a Ministerului de Finanțe.

Structura organizatorică a unei societăți de asigurări diferă în funcție de tipurile de asigutrări pe care compania respectivă le practică și în funcție de contextul economic în care acționează.

O companie de asigurări este condusă de către Adunarea Generală a Acționarilor care ia decizii asupra activității acesteia și stabilește coordonatele politicii pe plan economic si comercial.

Administrarea societății de asigurări se exercită de către Consiliul de Administrație, a cărui componentă este stabilită de către Adunarea Generală a Acționarilor. Consiliul de Administrație are în principal atribuții privind angajarea și stabilirea drepturilor și obligațiilor personalului, repartizarea acestuia pe compartimente, stabilirea strategiilor și tacticilor de marketing, aprobarea condițiilor și tarifelor privind asigurările facultative și programele de reasigurare.

Consiliul de Administrație are latitudinea de a delega Comitetului de Direcție, o parte din problemele de care el răspunde. Acest comitet este compus din membrii aleși din cadrul Consiliului de Administrație.

La stabilirea pe compartimente a unei societăți de asigurări trebuie să se țină seama de complexitatea procesului de decizie și responsabilitățile pe care acesta le implică. Realizarea principalelor funcțiuni ale unui asigurător impune ca fiind obligatorii următoarele compartimente : marketing, contracte despăgubiri, controlul daunelor, reasigurări, calcul actuarial, investiții, contabilitate, auditul primei, procesare date, resurse umane, juridic si training.

Strategiile, prin elaborarea și aplicarea lor constituie un instrument managerial de profesionalizare a conducerii firmei și de creștere a competitivității firmei.

2. Particularități ale managementului în asigurări

Managementul în asigurări este necesar să fie astfel conceput încât să creeze condiții optime pentru: constituirea la timp și în cuantumul prevăzut a fondului de asigurare; acordarea operativă a despăgubirilor și, respectiv, a sumelor asigurate la care au dreptul asigurații, atunci când se produc riscurile asigurate; adaptarea continuă a formelor de asigurări ( facultative și obligatorii ) de bunuri, persoane și răspundere civilă la cerințele care apar pe piața de asigurări și reasigurări, internă și internațională. Dacă aceste condiții de bază sunt întrunite, se crează premisele necesare pentru ca eventualele consecințe negative ale producerii calamităților naturale sau a accidentelor, cât și în ceea ce privește evenimentele neprevăzute ce apar în viața asiguraților să poată fi mai ușor depășite, făcând posibilă, totodată, continuarea procesului de producție vremelnic întrerupt.

Managementul curent este fundamentat pe strategii care prin natura lor facilitează și amplifică integrarea firmei în mediul în care este amplasată și în care își desfășoară activitatea.

Prin strategie se trasează traiectoria de evoluție a firmei pentru o perioadă relativ îndelungată, prin care se asigură managerilor și angajaților o direcționare rațională a eforturilor, o consistență și consecvență a deciziilor și acțiunilor, subordonate atingerii obiectivelor riguros și precis stabilite.

Strategia ajută la reducerea substanțială a riscurilor ce însoțesc inerent orice activitate, deci diminuează pierderile potențiale și ridică moralul personalului, datorită scăderii riscurilor de apariție a erorilor.

Prin strategie se facilitează crearea și dezvoltarea unei culturi de companii competitive centralizate pe realizarea unor obiective globale, deținând un loc major în înregistrarea unei evoluții performante pe termen lung.

Toate avantajele determinate de folosirea strategiei în firma se concretizează în rezultatele sau performanțele firmei, obținându-se rezultate net superioare față de perioada în care nu s-a apelat la folosirea strategiilor.

Aderarea la Uniunea Euroeană a transformat România, țara cu potential economic deosebit, în special în sectorul serviciilor financiare și de asigurări, într-o arie investițională profitabilă pentru marii investitori occidentali. Industria asigurărilor, domeniu extrem de dinamic, aflat în expansiune în România, este în plin proces de aliniere la practicile din piețele externe dezvoltate.

Pe fondul acestui context economic, am ales trei companii de asigurări prezente pe piața romănească a asigurărilor pentru a observa strategia de managemt urmărită de fiecare.

a) OMNİASİG Vienna İnsurance Group

În 1995 când și-a început activitatea, Omniasig avea o singură sucursală și 12 angajați. Astăzi, Omniasig a devenit membru al unuia dintre cele mai importante grupuri de asigurări din Europa Centrală și de Est, Vienna İnsurance Group. Numără peste 200 de sucursale, agenții și puncte de vânzare iar echipa este formată din aproximativ 1500 de angajați cu carte de muncă și peste 12.000 de agenți la nivel național.

Omniasig se constituie astăzi într-unul din reperele importante ale industriei asigurărilor din România, cu o cifră de afaceri care o situează în piața de profil  pe poziția a treia.

Omniasig – grup de asigurari solid, având în componența companiile Omniasig Asigurare-Reasigurare, Omniasig Asigurări de Viață, Omniasig-AGI si Omniasig ASIRAG și-a căștigat de la apariția sa pe piața imaginea unui jucator de elită, de încredere, cu o fundație financiară puternică, stabilă, care beneficiază de susținerea, know-how-ul și experiența unui acționariat de renume.

Incepând cu data de 04.08.2005, pachetul majoritar de acțiuni Omniasig, deținut de către TBIH Holding Company NV, a fost preluat de către Grupul Wiener Stadische.

Prncipalele obiective ale companie sunt :

Consolidarea poziției Omniasig de asigurator de top;

Dezvoltarea si furnizarea unui pachet de servicii de calitate, diversificat, care să fie adaptat nevoilor existente pe piața locală;

Consolidarea pe termen lung a prezenței pe piața românească, ca urmare a flexibilității la modificările condițiilor econmice și sociale, precum și a soluțiilor inovatoare;

Furnizarea de servicii de înaltă calitate clientilor companei, ca urmare a rețelei de agenți și a intermediarilor ( brokerilor);

Respectarea pricipiului prudenței în gestionarea fondurilor companiei, ca responsabilitate majoră față de clienți și acționari;

Folosirea celei mai avasate tehnologii informatice existente în domeniul asigurărilor ( stocare, prelucrare de date );

Recrutarea și dezvoltarea personalului la standarde înalte, motivarea și încurajarea acestuia in vederea folosirii la capacitate maximă a potențialului, astfel încat angajații să fie capabili să ia decizii și să efectueze expertize calificate;

Oferirea unui mediu de lucru confortabil salariaților, precum și posibilitatea de perfecționare continuă, corelata cu creșterea cointeresării materiale;

Îmbunătățirea rezultatului financiar, pentru a fi la înalțimea așteptărilor acționarilor.

În cursul anului 2006, pe o piață extrem de competitivă, Omniasig și-a consolidat poziția, căștigăâdu-și o identitate precisă și inconfundabilă. Calitatea serviciilor au adus companiei notoritate. Demersurile permanente de optimizare a serviciilor oferite clienților, au devenit o tradiție. Spiritul inovativ și puternica dorință ca lucrurile să se-ntâmple au facut posibilă trecerea de la proiecte și planuri la realizări. Realizările anului 2006, certificarea ISO 9001 și premiile decernate Omniasig de căte presa de profil și UNSICAR, sunt evidențiate de un portofoliu solid de clienți și de loialitatea acestora.

Pornind de la orientarea prioritară către client compaia lansează Campania RCA Omniasig sub un concept unic pe piața românească a asigurărilor – “Omniasigurătoriii care fac polițe la client acasă”, în scopul fidelizării clienților și pentru dezvoltarea unei relații de parteneriat puternic și durabil cu aceștia.

Asigurătorul va începe de la mijlocul acestui an o campanie de publicitate la nivel național pentru a atrage un număr căâ mai mare de clienți pentru pensii private. "Canalul cel mai important va fi televiziunea deoarece creează cel mai rapid notorietate și valoarea brandulu” a declarat Monica Pavelescu, director de marketing în cadrul direcției Pensii Private la Omniasig Life.

În încercarea de a atrage un numar căâ mai mare de persoane care să opteze pentru pensiile private, Omniasig va folosi toate canalele de distribuție pe care le are la dispoziție, de la agenții Omniasig pe asigurări generale și de viață la brokeri de asigurare sau parteneriate bancare. Deși au început deja recrutarea de agenți proprii pentru vâzarea de pensii private, majoritatea agenților vor fi angajați de Omniasig în perioada iulie- august, când rețeaua va începe să se dezvolte foarte mult și când va înregistra volumul cel mai mare de clienți. Numarul agenților de pensii Omniasig va fi de ordinul miilor, iar vârsta lor va fi mai mare de 25 de ani.

Compania a investit 10 mil. EUR in Omniasig Pensii țintind un loc pe podiumul administratorilor de fonduri private. Grupul Omniasig a depus pe 10 mai a.c. , la Comisia de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private, primele documente necesare constituirii unei noi societăți care va administra un fond de pensii administrat privat si fonduri de pensii private facultative. Cristina Nițescu, cea care va conduce aceasta noua entitate, a afirmat ca vor vinde clienților și pensii facultative, dar pentru început nu se vor axa pe acest pilon, abia in 2008 acesta devenind prioritar pentru companie.
"Lansarea noii companii ne aduce mai aproape de unul dintre obiectivele noastre, și anume acela de a crea un magazin financiar de tip one stop shop, orientat spre client", a precizat Constantin Toma, Președinte – Director General al Omniasig.

b) AVIVA. Planifică-ți o viață mai bună

Aviva Asigurări de Viață și-a început oficial activitatea în 11 octombrie 2000, sub numele de Commercial Union Asigurări de Viață, cu șapte agenții situate în orașele București, Brașov, Cluj-Napoca, Constanța, Iași, Timișoara și Oradea. În prezent compania are o forță de vânzări de peste 1000 consultanți și manageri, iar rețeaua cuprinde 19 agenții (Arad, Bacău, Brașov, București ( 3 agentii ),  Cluj-Napoca, Constanța, Craiova, Galați, Iași, Oradea, Pitești, Ploiești, Râmnicu-Vâlcea, Satu-Mare, Sibiu, Tg. Mureș, Timișoara) și 4 centre de dezvoltare ( Baia Mare, Buzău, Slatina, Suceava).

După anul 2006, Aviva se situează pe locul 5 în topul asigurătorilor de viață cu o cotă de piață de 5.48. În momentul de fațã, Aviva România are un capital social de 90.380.370 RON ( 31 milioane USD ), Aviva fiind printre asigurătorii cu una dintre cele mai bune capitalizări din piață.

Ca și în celelalte țări, angajamentul companiei este unul pe termen lung,  preocuparea cheie fiind oferirea unor servicii la standarde de calitate similare celor din țările occidentale .

Punctele forte ale companiei Aviva pe piața românească a asigurărilor sunt :

Forța financiară a companiei dovedită în timp, care exclude riscurile aferente unor investiții obișnuite;

Experiența internațională și est – europeană, care permite cunoașterea profilului clientului de pe aceste piețe și adaptarea produselor la cerințele locale;

Gradul înalt de calificare și pregătire riguroasă a agenților de asigurări, care constituie o garanție a serviciilor impecabile oferite clientului.

Doar 13 % dintre roamâni au o asigurare de viață, comparativ cu 20% dintre est – europeni și 48% dintre vest – europeni, arată un studiu realizat de către compania Aviva.

In același timp, 27% dintre est-europeni și 44% dintre vest-europeni au un plan de pensii, în comparație cu doar 10% dintre români.

Aceste cifre au rolul de a evidenția oportunitățile de creștere în cadrul pieței pensiilor și asigurărilor de viață.

Piața asigurărilor din România s-a dublat în ultimii patru ani, iar previziunile care se fac anticipează o creștere a pieței care poate ajunge până la de patru ori în următorii 5-10 ani. Un rol primordial în definirea acestei majorări îl au factorii politici și cei economici.

In acest context, “obiectivul companiei Aviva este să devină numarul 1 la nivel de new business ( vânzări noi ) în România, iar Grupul Aviva este gata să investească atât cât este nevoie pentru ca acest obiectiv sa fie atins”, declara Shah Rouf, CEO, Aviva România.

In opinia oconducerii Aviva, aderarea la Uniunea Europeană va aduce cu sine un val de produse noi pe piața asigurarilor , iar diferența va fii făcută de calitatea serviciilor oferite.

Interesată de sistemul privat de pensii din România, Aviva a depus la inceputul acestui an documentația pentru a fi administrator de pensii facultative ( pilonul III ) la Comisia de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private (CSSPP), obținand aprobarea la 15 mai a.c. . Fondul Pensia Mea, administrat de Aviva Asigurari de Viata, fiind printre primele fonduri aprobate de Comisia de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private din România. Pentru pensiile private facultative compania a semnat un contract de depozitare

și custodie ( Pilonul III ) cu BRD-Groupe Societe Generale.
Aceasta banca este primul depozitar de pe piata pensiilor private din Romania autorizat de Consiliul Comisiei de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private ( CSSPP ). Aviva va avea un buget separat pentru produsele de pensii private obligatorii ( pilonul II ), care sa susțină promovarea și dezvoltarea produselor specifice acestui sector.

Compania va depunde documentația necesară pentru a intra în pilonul II în momentul în care legislația legată de pensiile private obligatorii va fii reglementată. Reglementarea reformei pensiilor private obligatorii va determina o conștientizare mai mare în rândul românilor a nevoilor de economisire pe termen lung, respectiv a unui venit consistent după perioada de pensionare.

Reprezentanții Aviva au subliniat faptul că, indiferent de categoria din care face parte fiecare persoană, trebuie avute în vedere cinci idei care conduc la o bătrînețe mai ușoară din punctul de vedere financiar. Potrivit experților în pensii private, fiecare persoană trebuie să știe ce vrea de la pensionare și ce poate oferi pensia de stat. Al treilea pas este să obțină consultanță financiară specializată pentru a suplimenta pensia de stat. De asemenea, trebuie să învățe să planifice și să economiseasca, dar și să se asigure că economiile le sunt administrate de o companie de încredere. Statisticile arată că cea mai mică pensie din România este de numai patru bani, în timp ce, din totalul de 5,8 milioane de pensionari, doar 0,3% au pensii mai mari de 10 milioane de lei. Cea mai mare pensie este de 120 de milioane de lei, dar acesta este un exemplu singular. Pe de altă parte, jumătate dintre pensionarii din agricultură nu primesc mai mult de 1,2 milioane de lei lunar, deși pensia medie este de 3,8 milioane de lei (mai puțin de jumătate din salariul mediu – 7,67 milioane de lei). În plus, un singur salariat contribuie, lunar, la bugetul asigurărilor sociale pentru 1,24 pensionari, astfel încât banii strânși nu ajung decât pentru plățile curente. Toate acestea se întâmplă în condițiile în care aproximativ trei milioane de români muncesc în străinătate.

Reprezentanții Aviva dau și exemple de calcul. Astfel, pentru o pensie privată de 120 de milioane de lei anual, dacă se începe economisirea de la vârsta de 30 de ani, suma lunară se ridică la valoarea de 2,75 milioane de lei. Pentru cei de 35 de ani, suma crește la 3,4 milioane de lei, în timp ce în cazul persoanelor de 40 de ani, suma economisită ajunge la 4,4 milioane de lei lunar. De asemenea, nu trebuie uitat faptul că există și deduceri pentru angajat și angajator, în valoare de 200 de euro din venitul impozabil. Suma totală de plată nu trebuie însă să depășească 15% din salariul brut lunar al angajatului. Pentru angajator, avantajul pensiilor private este că acestea reprezintă un instrument eficient de motivare și fidelizare a angajaților. Studiile au arătat că două treimi dintre angajatori doresc să ofere o pensie privată salariaților.

c) GENERALİ Asigurări S.A.

Generali Asigurări S.A. București este un membru important al Generali Vienna Group, furnizor de servicii financiare complet integrat care operează pe piețele din Austria și din Europa Centrală și de Est.

Acționarul principal și, totodata reasiguratorul companiei Generali Vienna Group, este Generali Holding Vienna AG, companie cu sediul central în Viena, Austria. Grupul este un actor important în toate domeniile de activitate care privesc asigurările și investițiile financiare, atât pentru persone fizice, cât și pentru clienții corporativi. Familia susidiarelor sale include companii de asigurare, de administrare a proprietăților imobiliare, companii si fonduri de investiții și finanțare, companii de servicii si leasing financiar, fonduri de pensii și o bancă.

Istoria Grupului Generali în Romăâia începe în anul 1835, odată cu înființarea primei sucursale, în cel mai mare oraș commercial românesc, Brăila, și având, în principal, ca obiect de activitate, asigurarea mărfurilor transportate.

La data de 19 martie 1897, tot in Brăila, beneficiind și de capital românesc, prin participarea Băncii Marmorosch Blanc&Co., se înființează Societatea Română de Asigurări Generale. Aceasta a reușit chiar de la început, in principal datorită puternicelor sale legături internaționale, ca polițele de transport emise să fie agreate pentru prima dată de băncile și instituțiile din străinatate, având același regim cu marile societăți de asigurare din Occident.

Dupa doi ani de funcționare la Brăila, societatea își mută sediul la București, iar mai apoi își schimbă numele în Generala – Societatea Română de Asigurări Generale. Societatea cunoaște o dezvoltare rapidă, astfel încât, în anul 1935, Generala devine numărul unu pe piața asigurărilor din Romăâia, fiind acționară la mai multe societăți de asigurare din țară, cum ar fi : Dacia – România, Steaua României, Prima Ardeleană.

În anul 1984, datorită contextului politic, grupul Generali este forțat să se retragă de pe piața est – europeană. Date fiind schimbările politice din România, în anul 1993, Generali revine pe piața românească. Astfel, se înființează societatea Generala Asigurări S.A., cu capital mixt italiano – român, acționarii fiind Assicurazioni Generali ( 51% ) și alte 4 companii românești. Activitatea viza în principal asigurările generale. În anul 1999, Generali Holding Vienna preia pachetul majoritar de acțuni iar numele companiei devine GENERALI Asigurari.

In prezent, acționariatul Generali Asigurari se prezintă astfel :

Generali Holding Vienna – 83, 57 %

Astra S.A. – 16 %

Centrocoop – 0,13 %

Unități Cooperatve – 0,12 %

Unități Credit – 0,006 %

În luna februarie 2006, compania și-a mutat sediul central în imobilul Bucharest Corporate Center. Mutarea in clădirea nouă reprezintă un pas important în consolidarea Generali Asigurari în România precum și unul din punctele strategice pe termen lung ale companiei în România. Această strategie a devenit operaționala în 2005 și are la bază conceptual international “GRİJA ( CARE )”, care vizează creșterea valorii companiei Generali prin satisfacerea cerințelor clienților săi. Generali are grijă de clienții săi, prin răspunsuri adaptate cerințelor acestora, potrivite pentru fiecare etapă din viața lor, depășind astfel simpla ofertă de produse.

În Româania, Generali se concentrează pe creșterea organică, în timp ce în alte state din regiune, cum ar fi Bulgaria sau Croația, compania a făcut achiziții în 2006. Pe piața locală, cele mai recente mișcări au fost majorarea de capital de 20 milioane de lei și intrarea pe piața de polițe unit – linked ( asigurări de viața cu componenta investițională ) la 1 septembrie anul trecut.

Compania Generali se confruntă cu al doilea an consecutiv de pierderi, însa oficialii companiei – mamă sunt optimiști în privința viitorului. Societatea a înregistrat în 2006 pierderi de 6,9 milioane euro, mai mult decat dublu față de 2005, conform standardelelor internaționale de raportare financiară ( IFRS ). Potrivit oficialilor companiei, afacerile din Romăâia ar putea trece pe profit doar de la sfârșitul anului 2008. Explicația pierderilor rezidă, pe de o parte în investițiile efectuate de companie pentru deschiderea de noi agenții, creșterea numărului de angajați, precum și în majorarea, în 2006, cu 5,7 milioane euro, a capitalului social, în scopul dezvoltării activității de asigurări de viață. Totodată, costurile asociate subscrierii de polițe de asigurare s-au dublat în 2006 față de 2005, atingând valoarea de 14,7 milioane euro. Însă , pierderile au fost cauzate-n primul rând de creșterea cu 162, 3 % a daunelor plătite de Generali pe contracte de asigurare încheiate, până la suma de 25 milioane euro.

Generali Asigurări SA continuă să mizeze pe dezvoltare organică și are în vedere chiar intrarea pe piața pensiilor private. Potrivit lui Werner Moertel, compania a închiriat deja clădirile necesare desfășurării acestei activități și stă în block-start în privința elaborării planului de afaceri pentru acest sector. Iar oficialii de la Viena nu se sperie de faptul că toate companiile grupului din Europa Centrală și de Est, cu excepția celor trei piețe pe care Generali a pătruns doar de anul trecut, au ajuns deja la break-even, cu excepția României, Sloveniei și Croației.

La fel ca Allianz Țiriac Asigurări, Generali Asigurări este a doua companei de pe piața românească a asigurărilor care introduce un nou sistem tarifar pentru asigurările CASCO, care ia în considerare carcateristicile autovehiculului și ale proprietarului.

Noul sistem tarifar se aplică împreuna cu sistemul Bonus – Malus. Prin acest sistem, proprietarii de autovehicule vor plăti, la aniversare o primă de asigurare mai mică decă anul anterior nu au produs accidente, sau una majoră, dacă au raportat daune. Emiterea politelor se face folosind un nou sistem infrmatic de ofertare, emitere și evidența a polițelor.

Generali a anunțat încă din martie că va folosi un nou sistem informatic independent, care va putea oferi informații despre ofertă, emitere, modificare și evidențiere a polițelor.

Generali caută ca prin noul sistem informatic să reducă posibilitatea de eroare umană și să elimine subiectivitatea în stabilirea tarifului. Din luna iunie, compania de asigurări va îmbunătăți sistemul de tarifare segmentată prin acoperirea unor riscuri suplimentare, contra plății unor prime adiționale, oferirea unor servicii suplimentare în caz de daună (cum ar fi autovehicul la schimb, pentru un număr limitat de zile, în perioada reparației celui asigurat), diversificarea ofertării, prin mărirea variantelor de asigurare cu franșiza și/sau procent neacoperit în caz de daună totală, posibilitatea încheierii asigurării doar pentru anumite categorii de riscuri și acoperire numai pentru cazurile de daună totală.

Unul dintre obiectivele principale ale companiei îl constituie intrarea pe piața pensiilor private obligatorii ( Pilonul II ) ca administrator. Totodată, Generali Asigurari intenționeaza încheierea unor noi parteneriate cu băncile, având, în prezent, colaborari cu opt banci – HVB Tiriac, ING (prin AMSTERDAM Broker), ABN Amro, Volksbank, Pireus, BRD Societe Generale, LIBRA Bank, GARANTI Bank.

3. Conceptul de eficiență în activitatea de asigurări

Eficeința asigurărilor reprezintă raportul dintre rezultatele obținute din activitatea de asigurări și cheltuielile ( despăgubirile ) determinate de refacerea bunurilor distruse sau plata sumelor asigurate, respectiv rezultatele financiare obținute de compania de asigurări. Cuvântul eficiență provine din latinescul “efficiere” care are sensul de a îndeplini, a rezulta. Eficiența este măsura în care s-a realizat efectul propus.

Pentru aprecierea eficienței în domeniul asigurărilor se are în vedere raportul dintre efortul obținut și cel depus. Efortul obținut în urma activității de asigurare, prin acordarea de despăgubiri și sume asigurate, se concretizează în crearea condițiilor ce permit continuitatea proceselor economice din diferite ramuri și sectoare, menținerea integrității proprietății aparținând unor persoane fizice sau juridice și realizarea de către populație a unor măsuri de prevedere și economisire. Efortul este faăut atât de asigurații care plătesc prime de asigurare, cât și de asigurător care organizează, conduce și participă direct la realizarea asigurărilor de bunuri, persoane și raspundere civilă.

Eficiența activității de asigurare este privită din punctul de vedere al asiguraților dar și al asigurătorilor. Asigurații sunt interesați ca eficiența asiguăarilor să fie mare astfel ca despăgubirile primite să acopere cât mai mult din valoarea daunei asigurate iar timpul de încasare a despăgubirilor sa fie cât mai mic. În cazul asigurătorului pentru eficiență trebuie ca, cheltuielile ocazionate cu plata despăgubirilor, a sumelor asigurate și cele privind formarea și administrarea fondului de asigurare sa fie cât mai reduse.

Pentru aprecierea eficienței activității de asigurare și a dimensiunii rezultatelor financiare obținute de un asigurător, întâlnim un fenomen specific – unic în activitatea economică, respectiv inversarea procesului de producție : asigurătorul “vinde” înainte de a fi “produs”, deci înainte de a cunoaște costul “produsului vândut”.

Mărimea daunelor pe care compania de asigurări se obligă să le plătească poate fi aproximată pe baza unor calcule probabilistice. Primele de asigurare calculate pe baza unor criterii știintifice folosindu-se metodele statistico-matematice, sunt de o importanță deosebită pentru companiile de asigurări, astfel acestea reușind să-și formeze din primele de asigurare încasate un fond de asigurare care să-i permită acoperirea cheltuielilor.

În analiza eficienței activității de asigurare se ține cont de doi factori : caracterul aleatoriu al fenomenelor generatoare de pagube, caracter care impune ca analiza să se facă pe o perioadă cât mai îndelungată ( minim 5 ani ), și factorii de natură subiectivă care influențează, în mare măsură, rezultatele asigurătorului.

Companiile de asigurări urmăresc să-și acopere cheltuielile din veniturile realizate și să obțină rezultate financiare cât mai bune. Pentru aceasta este necesar, în primul rând ca veniturile încasate să depășească cheltuielile pe care le are de efectuat, de aici rezultă că nivelul despăgubirilor și a sumelor asigurate ce se cuvin asiguraților, în cazul producerii riscurilor asigurate, este direct influențat de mărimea primelor de asigurare pe care ei le plătesc asigurătorului. Pentru a interveni promt pentru înlaturarea urmărilor producerii riscurilor asigurate, activitatea de asigurare este necesar să fie organizată și condusă încât să permită și asigurătorului să obțină un anumit profit din care o parte se cuvine bugetului de stat sub formă de impozit.

Rata producției nete, exprimă gradul de eficiență economico-socială a activității de asigurări pentru societate.

în care : Rpn – reprezintă rata producției nete;

PN – reprezintă producția netă;

C – costul asigurării, în care se includ cheltuielile referitoare la constituirea și administrarea fondului de asigurare, cheltuielile generale și cheltuielile administrative.

Cap. III : STUDİU DE CAZ : Compania “Allianz-Țiriac Asigurări S.A.”

Managementul companiei

Allianz – Țiriac Asigurări S.A. are o poziție privilegiată în rândul celor mai importante companii de asigurare din România, compania rezultând în urma preluării pachetului majoritar de acțiuni emise de Asigurări “Ion Țiriac” S.A (ASİT) de către Allianz AG din Germania.

Dezvoltată pe platforma ASİT, Allianz-Țiriac Asigurări îmbină în mod fericit experiențta pe piața locală, calitatea managementului și profesionalismul angajaților săi din toate cele 157 de unități la nivel național cu know-how-ul, puterea financiară și renumele internațional al Allianz Group – cel mai mare asigurător din Europa, aflat, de asemenea, în topul celor mai importnate grupuri financiare din lume.

În numai șase ani de existență, societatea Asigurări “ Ion Țiriac “ SA a reușit să se impună pe piața asigurărilor din România, în primul rând prin seriozitate și consecvență în promovarea celor mai ridicate standarde de calitate în ceea ce privește serviciile și produsele oferite. Aceste valori au reprezentat fundamentul înregistrării unei evoluții permanent crescătoare ale afacerilor ASİT, justificând ascensiunea continuă a companiei spre vârful ierarhiei asigurătorilor cu operațiuni locale.

İnaugurarea , în august 2000, a societății ASİT în grupul de asigurări german a întărit poziția acestuia pe piața românească, statutul de membru al Allianz Group conferind companiei rezultate – Allianz – Țiriac Asigurări – un avantaj competițional sensibil atât din perspectiva garantării stabiliățtii fnanciare, cât și în ceea ce privește angajamentul de a impune, pe termen lung, o marcă de prestigiu în România.

Portofoliu de asigurări al societății Allianz – Țiriac Asigurări S.A. are o structură echilibrată, incluzând produse de asigurări generale, asigurări de viață, asigurări obligatorii. Clienții companiei beneficiază de forme de asigurare adecvate activităților specifice și de o soluționare promptă a daunelor, iar colaboratorii săi – brokeri, agenți, alte instituții specializate – apreciază deschiderea, transparența și seriozitatea relației promovate de reprezentanții Allianz – Țiriac.

Nivelul de siguranță oferit clienților și partenerilor de afaceri ai Allianz – Țiriac Asigurări este susținut, pe lângă propria putere financiară, și prin derularea de programe extinse de reasigurare realizate cu reasiguratori de prim rang.

Dinamica dezvoltării activității Allianz – Țiriac Asigurări S.A. a permis atingerea tuturor obiectivelor strategice, progresiv pe parcursul întregii perioade de funcționare a companiei. Astăzi, compania este lider pe piață pe segmentul asigurărilor generale ( non-viață ) din România, fiind totodată cel mai important furnizor de produse de asigurări auto CASCO, asigurări de bunuri, asigurari maritime și de transport, respectiv asigurări de răspundere civilă față de terți pentru pagube produse din accidente auto în afara granițelor țării.

De asemenea, Allianz- Țiriac Asigurări este prezentă și pe piața pensiilor private.

Consiliul Comisiei de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private ( CSSPP ) a aprobat pe 6 martie a.c., cererea privind autorizare necesară constituirii primei socieățti de pensii de pe piața pensiilor facultative din România, Allianz – Țiriac Societate de Administrare a Fondurilor de Pensii Facultative. Allianz – Țiriac a depus documentația pentru intrarea pe Pilonul III pe data de 22 februarie a.c.. Fondul facultativ de pensii al Allianz – Țiriac Societate de Administrare de Pensii Facultative, AZT Moderato, se numară printre primele trei fonduri care au fost aprobate pe 15 mai a.c. sa înceapă bătălia pe pilonul III. Pentru vânzarea de pensii private Allianz – Țiriac dispune de 1.750 de agenți de markenting față de 2005 agenți ai ING și de 610 agenți ai Aviva România. Per total, numărul de agenți de marketing persoane fizice pentru pensiile facultative a ajuns la circa 4.370.

Lider al pieței de asigurări din România, Allianz – Țiriac este, de asemenea, interesată de cea de-a doua componentă a reformei sistemului public de pensii, respectiv Pilonul II ( pensii obligatorii administrate privat ).

2. Prezentarea companiei

Allianz

1890 – s-a înființat în Germania și, doar în 5 ani, a deschis un birou la Londra

1990 – a intrat în Europa Centrala ( fosta RDG și Ungaria )

2001 – rating AA, acordat de Standard & Poor’s

2005 – al patrulea an consecutiv cel mai bun asigurător european

2006 – prezent în peste 70 țări, cu 60 milioane clienți

Allianz, managementul investițiilor

1895: prima listare a acțiunilor Allianz la Bursa din Berlin

1903: crearea primului fond de pensii pentru angajați

2000: cotarea la Bursa din New York

2005: 997,881 mld. € active sub administrare – din care clienții detin 743 mld. €

2006: cel mai stabil grup financiar desemnat de Dow Jones

Allianz – Țiriac Asigurări

vechime 12 ani în piața asigurărilor din România

rețeaua teritorială : 170 reprezentanțe

2005: 1170,7 mil. RON totalul activelor administrate

2006: 19,92% cota de piața pentru asigurări generale și de viață

prezenta în topul asigurătorilor din România:

– Locul I în clasamentul asigurărilor generale, din anul 2000

– Locul I în clasamentul general, din anul

– Locul III în clasamentul asigurărilor de viață, în 2006

Asigurări “İon Țiriac”, societate mixtă cu capital integral privat, constituită în august 1994, este un nume binecunoscut pe piața asigurărilor din România.

Societatea are 37 mld. Lei capital social, iar ca principali acționari, firme de renume din grupul “İon Țiriac”. Interesul pentru protecția afacerilor clienților săi, împreună cu capacitatea financiară propie, au determinat societatea să devină, într-o perioada scurtă de timp, un partener credibil în domeniul asigurărilor. Trainicia societății este bazată pe managementul sau și pe colectivul de specialiști din întreaga rețea naționala formată din peste 130 unități ( sucursale, agenții și reprezentanțe ). Auditul societății este asigurat de firma de renume internațional KPMG. În august 2000, Allianz Group achizitionează 51 % din acțiunile societății ASİT, compania astfel constituita numindu-se Allianz – Țiriac Asigurări S.A.

Reasigurarea este un instrument de protecție a intereselor și rezultatelor financiare ale unei companii de asigurari și a clienților acesteia, iar pentru Allianz-Țiriac Asigurări S.A. constituie unul dintre elementele fundamentale luate în considerare la stabilirea strategiei și politicii companiei, atât pe termen scurt, cât și pe termen îndelungat.

Printre companiile de reasigurare care preiau riscul companiei Allianz-Țiriac se numără:

Allianz AG München, ERC Frankona, Munich Re, Hannover Re, Bavarian Re, Zurich Re, Gothaer Ruck, în Germania

Various Syndicate Lloyd´s, Royal & Sun Alliance, Allianz Cornhill, Generali UK, în Marea Britanie;

Swiss Re, Partner Re, New Re, Rhine Re, în Elveția;

The Cologne Re of Vienna, Gerling Globale în Austria;

SCOR, SOREMA, Le Mans Re în Franța și altele.

Allianz-Țiriac operează, actualmente, în condiții de maximă eficiență, bazându-se pe una dintre cele mai extinse rețele de sucursale, agenții și reprezentanțe de pe piața asigurărilor din România. Numarul de unități teritoriale prin intermediul cărora Allianz-Țiriac Asigurări își desfășoară activitatea în țară numără 170 de sedii, prezența companiei fiind consemnată în 148 de localități din România.

În plus, compania este aproape de clienții săi din oricare colț al țării prin organizarea celor câteva sute de puncte de constatare a daunelor și unităților de reparații auto proprii sau ale partenerilor Allianz-Țiriac.

Activitea Allianz – Țiriac este condusă de un Consiliu Director , format din șase membri. Acest comitet este responsabil cu definirea strategiei de dezvoltare a companiei și implementarea acesteia. Persoanele care formează Consiliul Director dețin funcții executive la nivelul companiei, după cum urmează :

Cristian Constantinescu – Director General

Gavril Mureșan – Director General Adjunct, responsabil cu dezvoltarea activitaților de asigurari generale

Ileana Cucoș – Director General Adjunct, responsabil cu dezvoltarea activităților de asigurari de viață

Cleopatra Marinescu – Director Executiv Financiar

Marius Balica – Director Tehnologia Informației

Joerg Biebel – Director Control Financiar și Managementul Riscurilor

Structura organizatorică a companiei este evidențiată în Anexa 2.

3. Portofoliul companiei

Allianz-Țiriac Asigurări este compania numarul unu pe piața românească a asigurărilor. Operând pe toate segmentele importante de asigurări – auto, bunuri, răspundere, viață, sănătate – a reușit să se impună prin seriozitate și consecvență în promovarea celor mai ridicate standarde de calitate în ceea ce privește serviciile și produselor oferite.

Performanțele companiei contribuie la progresul și creșterea continuă a valorii grupului din care face parte – Allianz, unul dintre cele mai importante grupuri financiare din lume.

Produse oferite :

A. Pentru persoane fizice

CASCO

RCA

LOCUİNTA

Armonia – asigurarea locuinței și a bunurilor

Integra – asigurarea complexă a locuinței

ASİGURĂRİ DE SĂNĂTATE

Asigurarea medicală pentru călătorii în străinătate

Asigurarea medicală de accidente a cetățenilor străini aflați temporar în România

Asigurarea de accidente a persoanelor

RĂSPUNDERE CİVİLĂ

Răspunderea civilă legală față de terți

Răspunderea civilă a chiriașului față de proprietar

Răspunderea civilă a proprietarului față de chiriaș

Răspunderea civilă legală a proprietarilor de câini

ASİGURĂRİ DE VİAȚĂ

Aliat – Protecție și investiție

Start – Planuri financiare pentru copii

Partener – protecție și economisire

Protecție individuală simplă

B.Pentru persoane juridice

CASCO

RCA

CMR

PROPRİETĂȚİ

Clădiri

Bunuri

ANGAJAȚİ

RİSCURİ FİNANCİARE

RİSCURİ MARİTİME, AVİAȚİE Șİ TRANSPORT

RİSCURİ AGRİCOLE

Totodată compania se bucură de cliețti de renume, dintre care amintesc : Raiffeisen Bank , Mark’s and Spencer, Bosh, Rompetrol, Apa Nova, Sanex, Michellin, Electrolux, Rehau, Selgros, Anchor, Ana Group, Calorex, Hyunday, Pro Tv, Tuborg, BRD, Tarom.

4. Rezultate financiare

Realizările companiei în anul financiar 2005 confirmă capacitatea Allianz – Țiriac de a se dezvlota organic și profitabil chiar în condițiile în care complexul de factori specifici mediului de afaceri în domeniul asigurărilor nu a fost favorabil.

La nivelul consolidate al afacerilor derulate de Allianz – Țiriac Asigurări, veniturile totale au evidențiat o majorare de peste 32 de procente, ajungând la 1,45 miliarde RON. Primele brute subscrise pe parcursul anului 2005, din activitățile de asigurări generale și de viață cumulate, au atins valoarea de 867 milioane RON, evidențiind o creștere de 20 % față de anul anterior. În valoare absolută, veniturile companiei din activitatea de baza s-au majorat cu 142 milioane RON, echivalentul a aproximativ 40 milioane de euro. Allianz – Țiriac rămâne liderul pieței agregate a asigurărilor din România, cu o cotă de piață situată la aproximativ 20 de procente. În ceea ce privește contribuția celor două segmente – asigurări generale, respectiv de viață – la formarea veniturilor companiei, continuă procesul de creștere a ponderii asigurărilor de viață în structura porofoliului Allianz – Țiriac Asigurări. Acestea au ajuns să dețina un procent de 7,5 % din volumul total de prime brute subscrise în 2005, câstigând – la fel ca în anul precedent – aproximativ 2 puncte procentuale.

Valoarea afacerilor derulate de companie este însa, în principal, dovedită de capacitatea Allianz – Țiriac de a se dezvolta fără a face compromisuri în ceea ce privește profitabilitatea activității. Rezultatele financiare auditate confirmă obținerea unei rate a profitului mult superior mediei înregistrată la nivelul pieței asigurărilor în anul 2005, randamentul capitalurilor propii depășind 27 % , Allianz – Țiriac realizând un profit net de peste 36 milioane de RON.

În activitatea de asigurări generale Allianz – Țiriac a înregistrat un rezultat tehnic pozitiv de circa 30 milioane RON, chiar dacă mediul de afaceri specific acestor operațiuni nu a fost favorabil. Anul 2005 a reconfirmat tendința de creștere a daunalității pe clasa asigurarilor auto, care se manifesta din ce in ce mai pregnant.

În plus, 2005 s-a dovedit a fi un an în care producerea riscurilor de inundații pe arii extinse a ridicat rata daunei, nu doar pe segmental de bunuri și proprietăți ci inclusiv la nivelul portofoliilor de asigurări Casco.

În acest context, anul 2005 a plătit o creștere a volumului despăgubirilor acordate de Allianz – Țiriac cu o rată mai ridicată decât ritmul de creștere a veniturilor din prime. Daunele și indemnizațiile plătite au înregistrat o valoare brută ce a depășit 416 milioane de RON, cu 30 % mai mult decăt anul trecut.

În vederea compensării creșterii daunalității, au continuat eforturile de aplicare a unor programe în măsură să optimizeze cheluielile de achiziție și administrare. În același timp, derularea unor programe complexe de reasigurare și-a dovedit eficiența, prin contribuția pe care a avut-o nu doar la garantarea suplimentară a stabilității activității companiei, ci într-un sens mult mai concret, la îmbunatățirea ratei nete a comisioanelor aferente activității de asigurări generale derulată de Allianz – Țiriac.

Sub aspectul dimensiunii afacerilor derulate pe segmentul asigurărilor generale, Allianz – Țiriac își menține poziția de lider de piață înregistrând în anul 2005 un nivel al primelor brute subscrise de 802 milioane RON, cu 116 milioane RON mai mult decât cu un an înainte.

Activitatea derulată de companie în anul 2005 nu a adus modificari substanțiale în ceea ce privește structura portofoloiului de asigurări generale. Astfel, asigurările auto Casco dețin, în continuare, o pondere majoritară, primele brute subscrise atingând valoarea de 480 milioane RON. Asigurările de bunuri și proprietăți ocupă în continuare locul secund în portofoliul Allianz – Țiriac cu o valoare a primelor brute subscrise de 125 milioane RON, în creștere cu 26 % față de anul 2004.

Pe segmentul asigurărilor de viață, veniturile Allianz – Țiriac continuă să înregistreze o dinamică accelerată, primele brute subscrise în anul 2005 atingând nivelul 65, 3 milioane RON. Aproximativ 60 % din aceste venituri reprezintă prime aferente polițelor noi emise în cursul ultimului exercițiu financiar încheiat. Aceste evoluții pozitive confirmă succesul programelor de restructurare a forței de vânzări lansate în urmă cu doi ani, aplicarea lor ducând la o îmbunatățire a ratei persistenței personalului specializat în vânzarea polițelor de asigurări de viață, la creșterea productivității, și nu în ultimul rând, la ridicarea calității procesului de vânzare. În plus, rezultatele înregistrate evidențiază capacitatea Allianz – Țiriac de a fructifica avantajul operării, concomitent, atât pe segmentul asigurărilor de viață, cât și pe cel al asigurărilor generale, pe de o parte prin dezvoltarea produselor integrate ( capabile să ofere protecție și oportunități de investiții ), iar pe de altă parte prin utilizarea eficientă a oportunităților de realizare a vânzărilor încrucișate.

Și pentru anul 2005 se evidențiază continuarea tendinței de diversificare a portofoliului pe segmental asigurărilor de viață, în condițiile în care, în permanență, a crescut flexibilitatea ofertei puse la dispoziția clienților de catre Allianz – Țiriac. Actualmente, compania oferă toate categoriile de produse moderne de asigurări de viață, destinate atat nevoilor individuale, cât și firmelor care doresc să ofere angajaților beneficii suplimentare sub forma polițelor de asigurare.

Oferta Allianz – Țiriac de polițe de viață destinate persoanelor fizice definește o structură de produse de baza care ține cont de profilul clientului din perspectiva nevoilor sale – individuale și pentru familie – de protecție și de planificare a resurselor financiare, într-un orizont de timp dictat de obectivele acestuia. Practic, din această perspectivă, pot fii identificate următoarele categorii de produse de asigurări de viață :

– protecție și investiție prin polița de asigurare de viață cu componenta investițională ( tip unit – linked ) ALİAT;

– protecție și capitalizare, prin polița de asigurare mixtă de viață cu capitalizare oferită sub numele de marcă PARTENER;

– planificare în condiții de maximă siguranță prin intermediul poliței de asigurare de rente pentru studii și dotă pentru căsătorie START;

– protecție individuală simplă oferită de o poliță de asigurare împotriva riscurilor de deces și invaliditate ( fără opțiunea privind acumularea de capital ).

În plus față de aceste categorii de produse, pentru fiecare tip de contract individual de asigurare de viață, Allianz – Țiriac oferă clienților săi posibilitatea de a atașa poliței de bază, în orice moment, o clauză suplimentară de investiție în baza căreia asigurații pot realiza plasamente în programe investiționale cu risc minim, garantate de catre asigurător. De asemenea, deținătorii de polițe de asigurare de viață pot beneficia de extinderea protecției, prin contractarea unor clauze suplimentare : asigurarea de deces și invaliditate permanentă din accident, asigurarea de spitalizare ca urmare a unui accident sau a unei boli,asigurarea de incapacitate temporară de muncă din accident, asigurarea pentru intervenții chirurgicale ca urmare a unui accident sau a unei boli, asigurarea pentru afecțiuni medicale grave, asigurarea de fracturi și arsuri., asigurarea privind scutirea de plată a primelor în caz de invaliditate permanentă.

Așadar, în acest moment, oferta Allianz – Țiriac acoperă, practic, întreg spectrul de nevoi de protecție și plasament solicitate de clienți, ținând cont atât de posibilitățile financiare ale acestora, cât și de profilul lor sub aspectul gradului de risc investițional acceptat.

În ceea ce privește rentabilitatea operațiunilor de asigurări de viață, rezultatele financiare obținute de Allianz – Țiriac evidențiază, pentru al doilea an consecutiv, un rezultat tehnic pozitiv, în condițiile în care, în 2005 s-au împlinit patru ani de la lansarea operațiunilor de asigurări deviate ale companiei. Reducerea rezultatului tehnic a fost determinat , în principal, de necesitatea creșterii nivelului protecției prin reasigurare. Valoarea primelor cedate a ajuns la 5,3milioane RON în 2005, de aproape cinci ori mai mult decat un an înainte.

Pe de altă parte, au fost înregistrate noi evoluții pozitive în privința eficientizării proceselor de achiziție și administrare, situație confirmată, în primul rând, de reducerea ratei cheltuielilor de achiziție și administrare, de la aproape 48% în 2004, la mai puțin de 37% în 2005. Nu în ultimul rând, trebuie remarcată evoluția pozitivă a rezultatului investițional. Astfel, anul 2005 a consemnat o dublare a nivelului veniturilor din plasamente, până la valoarea de 10,5 milioane RON, în condițiile în care cheltuielile aferente acestor operațiuni au înregistrat un ritm de creștere mult mai temperat, de aproximativ 40 de procente.

Managemetul riscului

Prin natura activităților efectuate, compania este expusă unor riscuri variate care include : riscul aferent activitatii de asigurare, riscul mediului economic, riscul de rata a dobanzii si riscul de lichiditate. Conducerea urmareste reducerea efectelor potentiale adverse, asociate acestor factori de risc, asupra performantei financiare a companiei.

Riscul aferent activitatii de asigurare

La subscrierea primelor, compania isi asuma un risc tehnic, respective riscul ca, compania sa suporte daune aferente primei subscrise. Concentrarea riscului tehnic ar putea rezulta in pierderi semnificative ale companiei in cazul in care un eveniment sau o serie de evenimente semnificative pentru companie ar afecta un intreg tip de polite sau tara ca atare. Societatea reduce riscul tehnic printr-o evaluare atenta a clientilor, limite de expunere bine stabilite, programe de reasigurare si aplicarea politicii de provizionare prudenta cu privire la asigurarea daunelor, atat raportate, cat si neraportate.

Riscul de piata

Economia romaneasca continua sa prezinte caracteristici specifice unei economii emergente si exista un grad semnificativ de incertitudine privind dezvoltarea mediului politic, economic si social in viitor. Conducerea companiei nu este in masura sa previna natura schimbarilor ce vor avea loc in mediul economic din Romania si care va fi efectul acestora asupra situatiei financiare si a rezultatului operational si de trezorerie al companiei. Printre caracteristicile economiei romanesti se numara si existenta unei monede care nu este pe deplin convertibila in afara granitelor si a unui grad scazut de lichiditate a pietei de capital.

Riscul de lichiditate

Politica companiei cu privire la lichiditati este de a mentine suficiente resurse lichide pentru a-si indeplini obligatiile pe masura ce acestea devin scadente. Coeficientul de lichiditate este monitorizat permanent si este mai mare decat 1.

Riscul aferent dobanzii

Compania are un volum semnificativ de active care genereaza venit din dobanzi. Compania compenseaza viitoarele incasari din aceste active cu obligatiile sale de asigurare.

Riscul de credit

Riscul de credit reprezinta o pierdere contabila care ar fi recunoscuta in cazul in care partile contractante nu si-ar fi indeplinit obligatiile. Pentru a controla expunerea la riscul de credit, compania efectueaza in permanenta evaluari de credit ale situatiei financiare a partilor contractuale. Compania este expusa riscului de credit aferent instrumentelor financiare ce decurge din posibila neindeplinire a obligatiilor de plata de partenerii contractuali. Cu toate acestea, conducerea nu anticipeaza pierderi semnificative, altele decat cele inregistrate in situatiile financiare.

Riscul aferent cursului de schimb valutar

Compania este expusa riscului valutar inurma tranzactiilor in valute straine. Pentru a se evita pierderile ce decurg din miscari cu impact negative in cursul de schimb valutar, compania aplica in prezent o politica de diversificare a portofoliului sau in valute.

Riscul aferent impozitarii

Sistemul fiscal in Romania este supus unor diverse interpretari si schimbari permanente, care pot fi retroactive. In anumte situatii, autoritatile fiscale pot fi agresive si pot evalua penalitatile fiscale si dobanda in mod arbitrar. Desi impozitul actual asupra unei tranzacti poate fi minim, penalitatile sunt de 10% la suma datorata aferenta retinerilor cu stopaj la sursa pentru intarzieri mai mari de 30 zile sau de 0,5% lunar la suma datorata cu data de intai a lunii urmatoare scadentei. Dobanda calculata la penalitati este de 0,06% pe zi. In Romania, perioadele fiscale raman deschise auditului fiscal timp de 5 ani de la sfarsitul perioadei.

Bilanțul și Contul de Profit și pierderi pentru anul 2005 sunt anexate la sfârșitul lucrării , Anexele 3, 4 și 5.

Cap. IV : Anexe

Anexa 1 : Clasificarea asigurarilor

Anexa 2 : Organigrama Companiei Allianz – Țiriac Asigurări S.A

Anexa 3 : Situația activelor, datoriilor și capitalurilor propii

Anexa 4.1 : Contul de profit și pierdere; Contul tehnic al asigurarii generale

Anexa 4.2 : Contul de profit și pierdere; Contul tehnic al asigurarii de viață

Anexa 4.3 : Contul pe profit și pierdere; Contul netehnic

Anexa 5 : Situația fluxurilor de trezorerie

Cap. V : Bibliografie

Ciurel, V. – ASİGURĂRİ Șİ REASİGURĂRİ : ABORDĂRİ TEORETİCE Șİ PRACTİCİ İNTERNAȚİONALE, Ed. All Beck, București, 2000

Constantinescu, D. A. – TRATAT DE ASIGURARI – vol 1, Ed. Economică, București, 2004

Constantinescu, D.A.; Dobrin, M.; Galea M.; Bejenaru, A.; Năstase, A – MANAGEMENTUL SOCIETATILOR DE ASIGURARE, Colecția Națională, București, 1998

Negru, T.; – ASIGURARI – GHID PRACTIC , Ed. C.H.Beck, București, 2006

Văcărel, I.; Bercea, F. – ASIGURARI SI REASIGURARI, Ed. Expert, București, 1997

Raport Anual 2005 , Allianz – Țiriac Asigurări S.A.

http://www.1asig.ro/

http://www.zf.ro/

http://new.themoneychannel.ro/

Homepage

http://biz.hotnews.ro/

http://asigurari.bursaasigurarilor.ro